核電有望成為下一個業(yè)績爆發(fā)的鋰電池，詳細邏輯如下：
目前，能源局牽頭制定的核電“十三五”規(guī)劃已有初步方案，規(guī)劃涉及核電發(fā)展的中長期展望，預(yù)計2030年核電裝機規(guī)模達1.2-1.5億千瓦，核電發(fā)電量占比進一步提升至8%-10%，每年新增6-8臺核電機組，15年是核電重啟的元年，共有8臺核電機組核準(zhǔn)開工，16年國內(nèi)預(yù)計仍然會新增8臺左右核電機組。《中美氣候變化聯(lián)合聲明》和巴黎氣候大會的發(fā)言，中國計劃到2015、2020及2030年非化石能源占一次能源消費比重分別提高到11.4%、15%和20%左右，并且到2030 年單位GDP二氧化碳排放比2005年下降60%－65%，欲實現(xiàn)這個目標(biāo)，核電要扛大梁。
核電設(shè)備分長周期設(shè)備（生產(chǎn)時間超過1年）和短周期設(shè)備（生產(chǎn)時間不足一年），長周期設(shè)備一般在核電開工前1年左右開始招標(biāo)，短周期設(shè)備在開工前后半年內(nèi)招標(biāo)，長周期設(shè)備一般在開工后2到4年內(nèi)交貨，短周期設(shè)備一般在開工后1到4年內(nèi)交貨，由于15年新批了8臺核電機組，15年上市核電公司積累不少核電訂單，該訂單短期內(nèi)不會反應(yīng)在報表，明后年預(yù)計會再批8臺核電機組，短、長周期設(shè)備明年進入訂單爆發(fā)期，16年下半年部分公司核電訂單會確認(rèn)在報表里， 2017 年絕大部分設(shè)備供應(yīng)商將到收入確認(rèn)高峰期。15年、16年核電訂單爆發(fā)，17年、18年業(yè)績爆發(fā)，市場有望形成今年炒訂單，明年炒業(yè)績的格局。
核電出海是國家高層的意志，2015年我國核電先后實現(xiàn)與巴基斯坦、肯尼亞、英國、羅馬尼亞以及阿根廷等國的核電合作，斬獲訂單數(shù)百億美元。根據(jù)統(tǒng)計，一帶一路沿線國家市場容量接近 150 臺機組，假設(shè)中國可以在未來5 年斬獲其中的10% ，按單臺機組150 億元計算，則至少將帶來2,250 億元的訂單收入。李克強是核電出海的超級推銷者，捷克、保加利亞、南非等有望成為下一個核電合作國家。
核電新項目由于受到日本福島核電泄漏事故影響被擱淺了幾年，核電上市公司這幾年業(yè)績一直下滑，隨著國家高層對核電重視程度提高，新核準(zhǔn)的核電機組增多，核電上市公司業(yè)績反轉(zhuǎn)，15年收獲了大量訂單，16年將進入訂單爆發(fā)期，17年訂單業(yè)績將被確認(rèn)在報表，市場有望形成今年炒訂單，明年炒業(yè)績的盛況。比較存正的核電上市公司有臺海核電、江蘇神通、中核科技、南風(fēng)股份、應(yīng)流股份等，酌情參考。
